“한국의 식문화를 세계화하겠다”는 식품사업 철학을 가진 이재현 CJ그룹회장이 통 큰 결정을 통해 그룹 사상 최대의 해외 M&A를 이뤄냈습니다

CJ그룹은 CJ제일제당이 지난 15일 이사회를 열고 미국의 식품업체인 쉬완스 컴퍼니를 18억4000만 달러(약 2조원)에 인수키로 의결했다고 밝혔습니다.

인수 이후 사업의 안정적 운영 및 확장을 위해 기존 대주주로부터 지분 20% 재투자를 유치했으며, 적자사업부인 ‘홈 서비스(Schwan’s Home Service)’를 인수대상에서 제외해 재무 부담을 낮췄다고 합니다.

이중 13억4000만 달러(약 1조5000억원)은 CJ헬스케어 매각대금 등 자체 보유자금을 활용하고 나머지 5억 달러(약 5500억원)는 쉬완스의 자체 차입을 통해 조달키로 했습니다. 양사는 기업결합 신고 등 관련 절차를 거쳐 내년 초 인수를 마무리하게 됩니다.

쉬완스 컴퍼니는 지난 1952년 미국 미네소타주에 설립된 냉동식품 전문업체로 전국 단위 냉동식품 제조 인프라와 영업 네트워크 역량을 갖추고 있습니다.

미국 내 17개 생산공장과 10개의 물류센터를 보유하고 있으며 피자·파이·아시안 애피타이저 등 시장에서 네슬레 등 글로벌 식품기업과 시장점유율 1,2위의 경쟁을 벌이고 있습니다. 올해 매출은 2조3000억원(홈딜리버리 서비스 사업 제외), 상각전이익(EBITDA)은 2460억원의 성과가 예상되고 있습니다.

미국시장 전역을 아우르는 쉬완스 컴퍼니 인수로 CJ제일제당은 세계 최대 가공식품 시장인 북미를 본격 공략할 수 있는 추진력을 확보하게 됐습니다.

우선 CJ제일제당이 기존 캘리포니아·뉴욕·뉴저지·오하이오 등 5곳에 보유한 생산기지가 4배 이상인 22개로 대폭 확대됩니다. 미국 전역을 아우르는 물류·유통·영업망도 동시에 확보하게 된 것입니다.

이에 따라 코스트코 등 일부 대형 유통채널에 집중되어 온 ‘비비고’ 등 기존 CJ제일제당 브랜드 제품들이 북미 시장에 빠르게 확산될 수 있는 기반을 마련했습니다. 실제로 CJ제일제당은 ‘비비고 만두’ 등으로 올해 미국 시장에서만 4000억원에 가까운 매출이 예상됩니다.

기존 만두·면 중심의 간편식 품목도 피자·파이·애피타이저 등 현지에서 대량 소비되는 카테고리로 확대되면서 향후 한식을 접목한 다양한 신제품 개발도 가능해질 전망입니다. 한식의 맛으로 차별화한 다양한 아시안 푸드(Asian Food)로 식품사업 포트폴리오가 확장될 것으로 보입니다. 장기적으로 캐나다, 멕시코 등 인근 국가로의 시장 확대도 기대할 수 있다고 회사 측은 설명했습니다.

CJ제일제당은 “단순한 물리적 통합을 넘어서 각 사의 차별화된 R&D, 생산, 마케팅, 영업 등 모든 역량을 집결해 최적의 시너지를 창출할 것이다”며 “쉬완스 컴퍼니의 브랜드 경쟁력과 인프라에 자사 식품사업 R&D 역량과 한국 식문화 우수성을 앞세워 2025년까지 ‘아시안 HMR 대표 기업’으로 도약하는 것이 목표이다”라고 말했습니다.

강신호 CJ제일제당 식품사업부문 대표는 “글로벌 식품산업의 최대 마켓인 북미 공략을 통해 이재현 회장의 식품사업 철학인 ‘한국 식문화 세계화’를 가속화하는 한편 그룹의 비전인 ‘월드 베스트(World Best) CJ’에 한층 다가서기 위한 전략적 결정이다”라고 강조했다.

CJ그룹이 인수 대상 업체로 미국의 쉬완스 컴퍼니 결정한 것은 그만한 이유가 있습니다.

최근 케이컬쳐(K-Culture) 확산과 함께 ‘건강식’ 이미지의 ‘K-Food’에 대한 관심과 성장 가능성도 커지고 있는 가운데 미국은 밀레니얼 세대를 중심으로 한류에 대한 관심이 높고, 세계 최대 규모의 식품시장을 자랑하고 있어 CJ제일제당 입장에서는 전략적 의미가 큰 국가입니다. 식문화 유사성 등으로 캐나다와 멕시코 등 인접국가로까지 ‘K-Food’를 확산할 수 있는 장점도 가지고 있습니다.

이에 CJ제일제당은 현지 M&A시장에 매물로 나온 쉬완스 컴퍼니를 선택했습니다. 쉬완스 컴퍼니는 CJ제일제당(1953년 설립)과 같이 60여년의 오랜 역사와 전통을 자랑하며 미국 내에서 냉동식품 선두업체로 통합니다.

5조원 규모의 현지 냉동피자 시장에서 글로벌 1위 식품기업인 네슬레에 이어 2위를 차지하고 있습니다. 파이와 아시안 애피타이저 시장에서는 1위입니다. ‘Red Baron’, ‘Tony’s’, ‘Edwards’, ‘PAGODA’ 등 대표 브랜드를 중심으로 인기를 끌고 있습니다.

CJ제일제당과 쉬완스 컴퍼니의 결합은 세계 최대 시장 선점과 인프라 확보, ‘K-Food’ 대형화 기반 구축을 정조준하고 있습니다. 선진 식품시장에서 글로벌 음식의 특징을 살리면서도 한식, 한국식 식문화와 접목시킬 수 있는 메뉴를 개발하고, ‘비비고’ 제품 현지화에 초점을 맞춰 새로운 식품 장르를 창출하겠다는 전략입니다. 두 회사가 보유한 핵심기술을 융합해 비교우위의 경쟁력을 갖출 것으로 그룹 측은 예상하고 있습니다.

지난해 기준 미국 냉동식품 시장은 35조원(빙과류 시장 제외) 규모로 거대한 시장을 형성하고 있습니다. 이 중 에스닉 푸드(Ethnic Food, 각국 전통식품)와 클린 라벨(Clean Label, 각종 식품첨가물을 넣지 않고 가공을 최소화한 원료로 생산된 제품) 중심으로 성장하고 있습니다. 한식의 특장점을 살릴 수 있는 한식 기반 냉동간편식과 ‘비비고’ 주요 제품으로 성장 가능성이 크다는 얘기입니다.

앞서 CJ제일제당은 미국 식품기업인 애니천(2005년), 옴니(2009년), TMI(2013년), 카히키(2018년) 등을 인수하면서 미국 시장을 공략해왔습니다. 이후 ‘비비고 만두’를 중심으로 한 냉동만두에 초점을 맞춰 사업기반을 다졌고, 선제적 투자를 통해 현재 서부와 동부 주요 도시에서 냉동만두, 냉동간편식, 면 등을 생산하고 있습니다. 2016년에는 캘리포니아에 R&D센터를 구축하며 차별화된 기술 기반 ‘K-Food’ 식문화 전파에 주력하고 있습니다.

이번 쉬완스 컴퍼니 인수를 통해 냉동식품사업 분야 메이저(Major) 플레이어로 도약하겠다는 각오입니다. 이를 위한 핵심기술도 충분히 확보해 선풍적인 인기를 끌고 있는 냉동만두 카테고리를 다양화하고, 기존 제품 현지화 및 신규 한식 메뉴 제품 개발에도 도움이 될 것으로 기대하고 있습니다. 다양한 레시피 개발에도 집중해 초격차 R&D 역량 기반 새로운 시장을 창출할 수 있도록 노력한다는 계획입니다.

한편 쉬완스 컴퍼니도 이같은 소식을 홈페이지를 자세히 알렸습니다.

이 업체는 현지 시간 15일 오전 4시31분 “CJ제일제당 같은 혁신적이고 글로벌 팀의 일원이 됨으로써, 쉬안스컴퍼니는 수 년 전 설립자 마빈 수완이 추구하는 비전에서 새로운 수준의 성장을 이룰 수 있을 것입니다"며 ”이 거래에는 쉬완스 컴퍼니의 회사의 소매 및 식료품 채널, 식품 서비스 장소에서 판매되는 식품에 초점을 맞춘 특정 자회사들의 80%가 포함될 것이다“라고 설명했습니다. 스완 일가는 CJ에 매각되는 사업체의 지분 20%를 보유하게 되며 1952년 마빈 슈완이 창업한 홈서비스의 지분은 100%를 보유하게 된다고 전했습니다.

스완스컴퍼니는 앞으로의 운영 계획에 대해서도 전했습니다.

이 업체는 “CJ와의 구매 계약은 스완 제품군, 회사의 이사회 및 고위 경영진 팀이 스완의 장기적인 미래에 투자할 올바른 회사를 식별하기 위한 전략적 과정의 결과이다”며 “거래가 일단 종료되면, 스완은 CJ푸드 아메리카의 자회사로 운영될 것이고, 미네소타주 마샬과 블루밍턴에 있는 기업 사무실에 계속 본사를 둘 것이다. 게다가 현 슈완의 관리팀은 여전히 자리를 지킬 것이고, 슈완의 사업가들은 믿을 수 있는 많은 브랜드를 통해 계속해서 맛있는 음식을 제공할 것이다”라고 설명했습니다.